Dividendistrateegia, mis keskendub jätkusuutlikule rahavoole ja pikaajalisele kapitali kasvule
Armenson Capital Usaldusfond on kinnine investeerimisfond investoritele, kes väärtustavad distsiplineeritud ja pikaajalist lähenemist.
Keskendume rahavoogudel põhinevatele dividendiinvesteeringutele
Investeerime suure kapitalisatsiooniga ettevõtetesse, mis on noteeritud New Yorgi (NYSE) ja Hongkongi (HKEX) börsidel ning mille dividendide jätkusuutlikkus põhineb nende finantsseisundil ja võimel genereerida stabiilseid rahavooge.
Investeerimisotsused põhinevad finantsnäitajatel, distsiplineeritud valikuprotsessil ning konservatiivse riskijuhtimise põhimõtetel. Eelistame ettevõtteid, mille kasumlikkus ja bilansi tugevus võimaldavad dividende maksta ka muutuvates turutingimustes.
Fookuses on investeeringute kvaliteet, mitte maksimaalne dividenditootlus. Dividendide reinvesteerimine on oluline osa strateegiast ning toetab kapitali pikaajalist kasvu.
Fond on suunatud üksnes asjatundlikele investoritele, kes mõistavad aktsiaturgudega kaasnevaid riske ning fondi osade piiratud likviidsust.
Min investeering
100 000 €
Dividenditootlus
5,4%
Keskmine P/E
9,1x
Fondi maht
3,3 mln €
Näitajad on indikatiivsed ning põhinevad portfelli seisul 31.03.2026. Andmed võivad ajas muutuda.
Viimased tootlusnäitajad
Fondi osa puhasväärtus on ajas kasvanud.
Tootlused seisuga 31.03.2026:
| 1 kuu | 2026 (YTD) | 1 aasta |
| 3,1% | 8,5% | 20,9% |
Esitatud tootlus on ajalooline ning ei taga sarnast tootlust tulevikus.
Portfell lühidalt
Dividenditootlus | Keskmine payout ratio | Positsioonide arv | Ettevõtete suurus |
~5–7% | ~50–70% | 10–20 | Large-cap ettevõtted (üle 5 miljardi USD) |
Portfell on üles ehitatud hajutatult ning investeeringud on jaotatud mitme majandussektori vahel, et tagada parem tasakaal.
Üksikpositsioonide kaal on piiratud, et vältida liigset kontsentratsiooniriski. Portfelli koosseisu ei avaldata, et kaitsta investeerimisstrateegiat ja säilitada paindlikkus selle juhtimisel.
Portfelli jälgitakse ja hinnatakse regulaarselt, lähtudes ettevõtete finantsnäitajatest ja riskitasemest.
Dividendide reinvesteerimine
Fond reinvesteerib kõik portfellist saadud dividendid eesmärgiga kasvatada kapitali pikaajaliselt. Fond ei tee regulaarseid dividendimakseid investoritele, vaid suunab teenitud tulu edasi investeeringutesse.
Reinvesteerimine võimaldab kasutada liitintressi efekti, kus teenitud tulu aitab ajas suurendada portfelli väärtust.
Fondi tootlus ei põhine üksnes dividendimaksetel, vaid ka nende järjepideval reinvesteerimisel.
Fondi juhtimine
Fondi investeerimisotsuseid juhib Vallo Arumäe, kellel on pikaajaline kogemus investeerimise, ettevõtluse ja finantshariduse valdkonnas.
Investeerimisotsused põhinevad distsiplineeritud lähenemisel ja ettevõtete pikaajalisel väärtusel.
2024. aastal pälvis ta Eesti Panga, Rahandusministeeriumi, Finantsinspektsiooni ja Pangaliidu tunnustuse „Aasta rahatarkuse panustaja“.
Fondijuht investeerib ka isiklikku kapitali fondi, tagades huvide kooskõla investoritega.
Investeerimisega kaasnevad riskid
Investeerimine aktsiaturgudele on seotud riskiga ning investeeringu väärtus võib ajas nii kasvada kui ka kahaneda.
Fondi strateegia keskendub dividendiaktsiatele, kuid dividendid ei ole garanteeritud ning ettevõtted võivad neid vähendada või peatada sõltuvalt majandustingimustest.
Turu- ja hinnarisk
Aktsiaturgude hinnad võivad kõikuda ning portfelli väärtus võib lühiajaliselt oluliselt muutuda.
Dividendirisk
Ettevõtted võivad vähendada või peatada dividendimakseid, eriti majanduslanguse või sektori spetsiifiliste probleemide korral.
Sektoririsk
Teatud majandussektorite areng võib mõjutada portfelli tootlust rohkem kui teised majandussektorid.
Valuutarisk
Investeeringud välisvaluutades võivad olla mõjutatud valuutakursside kõikumisest.
Likviidsusrisk
Kinnise fondi struktuuri tõttu ei ole investeering kohe realiseeritav. Osa tagasivõtmisel fikseeritakse hind avalduse esitamise päeva seisuga ning väljamaksed tehakse tavapäraselt 3–5 pangapäeva jooksul.
Tagatisskeemi puudumine
Investeeringud fondi ei ole tagatud Tagatisfondi seaduse alusel.
Regulatiivne ja poliitiline risk
Muutused regulatsioonides või majanduskeskkonnas võivad mõjutada investeeringute väärtust.
Riskide juhtimine on osa investeerimisprotsessist ning fondi portfelli kujundamisel lähtutakse nii tootluse kui ka riskide tasakaalust.
Küsi lisainfot fondi kohta
Soovi korral saadame täpsema ülevaate fondi strateegiast ja portfellist, sealhulgas investoritele edastatava viimase kuukokkuvõtte.
Armenson Capital OÜ
Pärnu mnt 148
11317 Tallinn
office@armensoncapital.com
Saates päringu, nõustute oma isikuandmete töötlemisega vastavalt meie privaatsustingimustele.